9月15日，國有六大行（工行、農行、中行、建行、交通銀行和郵儲銀行）和招商銀行集體下調人民幣存款掛牌利率。這是繼今年4月個人存款利率下調以來的又一次調降。

　　建設銀行APP公布的掛牌年利率顯示，9月15日，3個月、6個月、1年期、2年期、5年期定期存款利率分別為1.25%、1.45%、1.65%、2.15%、2.65%，均下降10個基點；3年期定期存款利率為2.60%，下調15個基點。

　　另據中國銀行、農業銀行、工商銀行相關信息顯示，9月15日，3個月、6個月、1年期、2年期、5年期的定期存款年利率均下調了10個基點；3年期定期存款年利率下調15個基點。

　　業內人士表示多家大型銀行下調各期限存款利率，既有銀行自身的原因，也受外部諸多因素的影響與作用。從內因看，這是銀行加強資產負債管理、保持息差基本穩定的主動行為。今年以來，銀行加大對實體經濟讓利，LPR明顯下降。下調存款利率，壓降負債端成本，在保持息差穩定的同時，進一步推動資產端利率下降。

　　從外因看，主要受三個方面因素的影響和作用：

　　一是今年市場流動相對充裕。今年以來，為更好地助力穩增長、穩就業，央行采取包括全面降準在內的多種貨幣政策措施，加大市場流動性投放，銀行間流動性比較充裕，所以銀行“不差錢”。但是，市場有效融資需求不足，降低了銀行吸收中長期存款的動力。

　　二是金融管理部門加強引導。目前經濟下行壓力較大，疊加疫情多點散發等因素，為更好地支持實體經濟，金融管理部門采取多方面措施，引導銀行降低存款利率，保持存款市場競爭秩序，進而推動實體企業融資綜合成本下降。

　　三是居民儲蓄意愿不斷增強。今年以來資本市場反復震蕩，股票、基金以及理財產品凈值波動較大，居民風險偏好下降，更多人偏向于存款。央行今年二季度城鎮儲戶問卷調查顯示，傾向于“更多儲蓄”的居民占58.3%，比上季增加3.6個百分點。與此同時，居民存款在人民幣存款中的占比，從2018年開始逐步上升，到2022年一季度已經達到45.4%。

　　大型銀行下調存款利率后，預計將有更多銀行跟進，但不同銀行發展戰略、負債能力、業務結構不一樣，存款利率調整的幅度、步伐或有較大差異�？傮w而言，我國市場無風險利率下行將是長期趨勢。從國外看，部分國家和地區還出現了存款“負利率”現象。對廣大居民而言，如果資產配置中存款、現金管理類理財產品較多，那么收益率可能有所下降。應平衡好風險與收益的關系，基于自身風險承受能力、投資理財需求，做好多元化的資產配置。

　　此次利率下調頗受市場關注，對于房地產市場來說，其實也會產生一定影響。易居研究院智庫中心研究總監嚴躍進表示，存款利率下調對于居民家庭的儲蓄和資產配置等會產生很多影響，尤其是從購房和近期提前還貸等事件看，更是需要關注此類事件所產生的影響。

　　1、就近期的資產配置看，存款行為明顯增加，尤其是類似3年期的定期存款。某種程度上，存款增加說明收益率出現了變化，在其他收益率較低的情況下，存款行為確實會增加。但從社會資金流動的角度看，應該鼓勵資金和實體經濟結合，而不是過多地進入儲蓄領域。從這個角度看，利率方面的下調，會對此類儲蓄行為產生影響。

　　2、提前還貸，實際上也和收益率等情況有關系。目前購房者的心態是，多存錢而不是多貸款。但從購房市場的引導角度看，應該鼓勵多貸款和積極購房。從這個角度看，儲蓄利率下降，會使得大家理性看待儲蓄行為，也有助于引導積極購房。

　　3、存款利率的下調，進一步說明市場化的調整動作，銀行后續存貸利差可以回歸正常水平，也有助于后續房貸方面更好的投放，尤其是低利率的房貸投放，對于房地產市場也有積極的支撐作用。